[D66] Box-3 trammelant

[Dr. Marc-Alexander Fluks]

Bron:  Business Insider Nederland
Datum: 13 februari 2023
URL:   
https://www.businessinsider.nl/box-3-vermogensbelasting-werkelijk-rendement-2026-alternatief-sparen-en-beleggen/


Misschien toch geen vermogensbelasting in box 3 op basis van werkelijk
rendement van sparen en beleggen: dit is het alternatief
----------------------------------------------------------------------

De vermogensbelastingen op sparen en beleggen in box 3 zorgt al jaren 
voor veel onrust. Meest heikele punt is de manier waarop de fiscus 
omgaat met het veronderstelde rendement op spaargeld en beleggingen. Het 
kabinet Rutte wil in principe in 2026 een heffing op daadwerkelijke 
rendementen invoeren, maar staatssecretaris van Marnix van Rij heeft nog 
een alternatief achter de hand.

Momenteel geldt er een overgangsregime voor de heffing in box 3 voor de 
jaren 2023 tot en met 2025. Daarin kijkt de fiscus naar de 
daadwerkelijke hoeveelheid spaargeld. Daarnaast is er een categorie 
'overige bezittingen', waaronder allerlei vormen van vermogen vallen, 
zoals aandelen, obligaties, onroerend goed, cryptovaluta, enzovoorts.

Bij het bepalen van het fictieve rendement in box 3 is voor sparen een 
redelijke oplossing gevonden. Het veronderstelde rendement op spaargeld 
wordt eerst geschat en vervolgens achteraf definitief vastgesteld.

Zo wordt voor het belastingjaar 2023 gewerkt met een voorlopig 
verondersteld rendement van 0,36 procent. Maar dit wordt volgend jaar 
definitief bepaald op basis van de gemiddelde rente op kortlopende 
spaartegoeden.

Voor de categorie 'overige bezittingen' wordt het veronderstelde 
rendement berekend door verder terug te kijken in het verleden. Voor 
2023 gaat het bijvoorbeeld om een langjarig, gewogen gemiddeld rendement 
in de periode tot eind 2021: dus de meetperiode houdt twee jaar voor het 
desbetreffende belastingjaar op.

Voor 2024 betekent dit dat het langjarig gemiddeld rendement waarop het 
fiscale rendement wordt gebaseerd loopt tot eind 2022.

Dit gemiddelde langjarige rendement levert een percentage op voor alle 
overige bezittingen. Voor 2023 gaat het om een fictief rendement van 
6,17 procent. Dit percentage is gebaseerd op historische rendementen, 
waarbij vastgoed voor 53 procent meeweegt. Aandelen hebben een weging 
van 33 procent en obligaties 14 procent. Dit staat dus los van de 
feitelijke vermogensmix van je beleggingen in box 3.
https://www.belastingdienst.nl/wps/wcm/connect/nl/box-3/content/box-3-inkomen-op-voorlopige-aanslag-2023

Deze methodiek is vrij arbitrair. Afhankelijk van de daadwerkelijke 
verdeling tussen beleggingen in aandelen, obligaties, onroerend goed en 
dergelijke kan het feitelijke rendement op de 'overige bezittingen' fors 
afwijken van het veronderstelde rendement. Zeker op de kortere termijn.

Vanaf 2026 zou gekeken moeten worden naar het daadwerkelijke rendement 
op verschillende soorten beleggingen, maar uitvoeringstechnisch kan dit 
zeer complex zijn voor de Belastingdienst. En belastingplichtigen moeten 
mogelijk meer administratieve gegevens over hun vermogen bijhouden.

In een op 9 februari aan de Tweede Kamer verstuurde brief geeft 
staatssecretaris Marnix van Rij aan ook te kijken naar een alternatief 
voor een heffing op daadwerkelijke behaalde rendementen. Het idee is om 
te blijven werken met een verondersteld rendement (forfaitaire heffing), 
maar dit verder te verfijnen zodat het beter aansluit bij de 
ontwikkeling op financiele markten.
https://www.rijksoverheid.nl/ministeries/ministerie-van-financien/documenten/kamerstukken/2023/02/09/kamerbrief-over-toekomstig-box-3-stelsel

Zo zou bij onroerend goed dat in box 3 valt een onderscheid gemaakt 
kunnen worden tussen verhuurde woningen en niet-verhuurde woningen, bij 
het toekennen van een bepaald verondersteld rendement.

Een andere mogelijkheid is volgens de staatssecretaris om bij de 
veronderstelde rendementen niet te kijken naar een gemiddelde voor de 
lange termijn, maar naar een 1-jarig rendement voor diverse 
beleggingscategorieen. Dat zou beter aansluiten bij recente 
ontwikkelingen op financiele markten.

Verder oppert Van Rij dat de fiscus voor het veronderstelde rendement 
een wat lager percentage kan rekenen dan het daadwerkelijke gemiddelde 
marktrendement. Op die manier is er een kleinere groep 
belastingplichtigen die in een bepaald jaar een lager rendement haalt 
dan het werkelijke, gemiddelde marktrendement.

De uiteindelijke manier waarop de vermogensbelasting in box 3 vanaf 2026 
wordt geregeld, zal waarschijnlijk nog flink wat politieke discussie 
opleveren. In de Tweede Kamer is veel animo voor een heffing op basis 
van daadwerkelijke gerealiseerde rendementen. Maar staatssecretaris Van 
Rij neemt alvast een voorschot op mogelijke problemen bij de uitvoering 
voor de Belastingdienst, die operationeel toch al flink onder druk 
staat.

--------
(c) 2023 Business Insider Nederland